Правовые риски перекрестного владения компаниями при сделках с общим участником

Перекрёстное владение компаниями с общим владельцем: риски и последствия

Анализ ситуации

Рассматриваемая последовательность сделок между компаниями А и Б с общим владельцем может вызвать вопросы у регуляторов по нескольким направлениям:

Корпоративное управление и аффилированность

"В случаях, если настоящий Кодекс или другой закон ставит наступление правовых последствий в зависимость от наличия между лицами отношений связанности (аффилированности), наличие или отсутствие таких отношений определяется в соответствии с законом." (Источник: Гражданский кодекс Российской Федерации, статья 53.2)

Компании А и Б являются аффилированными лицами, поскольку имеют общего владельца. Это создаёт особый правовой режим их взаимоотношений.

Риски признания сделок недействительными

"Мнимая сделка, то есть сделка, совершенная лишь для вида, без намерения создать соответствующие ей правовые последствия, ничтожна." (Источник: Гражданский кодекс Российской Федерации, статья 170)

"Притворная сделка, то есть сделка, которая совершена с целью прикрыть другую сделку, в том числе сделку на иных условиях, ничтожна." (Источник: Гражданский кодекс Российской Федерации, статья 170)

Быстрая последовательность сделок (в течение 3 месяцев) между аффилированными лицами может быть квалифицирована как мнимая или притворная, если не будет доказана их экономическая целесообразность.

Налоговые риски

"В целях настоящей главы доходом от реализации признаются выручка от реализации товаров (работ, услуг) как собственного производства, так и ранее приобретенных, выручка от реализации имущественных прав." (Источник: Налоговый кодекс Российской Федерации, статья 249)

"Внереализационными доходами налогоплательщика признаются, в частности, доходы: в виде безвозмездно полученного имущества (работ, услуг) или имущественных прав" (Источник: Налоговый кодекс Российской Федерации, статья 250)

Налоговые органы могут переквалифицировать сделки, если цены не соответствуют рыночным, и доначислить налоги.

Противодействие легализации доходов

"бенефициарный владелец - в целях настоящего Федерального закона физическое лицо, которое в конечном счете прямо или косвенно (через третьих лиц) владеет (имеет преобладающее участие более 25 процентов в капитале) клиентом - юридическим лицом либо имеет возможность контролировать действия клиента." (Источник: Федеральный закон "О противодействии легализации доходов", статья 3)

"Юридическое лицо обязано располагать информацией о своих бенефициарных владельцах и принимать обоснованные и доступные в сложившихся обстоятельствах меры по установлению в отношении своих бенефициарных владельцев сведений" (Источник: Федеральный закон "О противодействии легализации доходов", статья 6.1)

Быстрые операции между аффилированными лицами могут быть отнесены к подозрительным сделкам.

Применимые нормы права

Корпоративное право

"Общество признается дочерним, если другое (основное) хозяйственное товарищество или общество в силу преобладающего участия в его уставном капитале, либо в соответствии с заключенным между ними договором, либо иным образом имеет возможность определять решения, принимаемые таким обществом." (Источник: Гражданский кодекс Российской Федерации, статья 67.3)

После первой сделки компания Б становится дочерней по отношению к компании А.

Антимонопольное регулирование

"За исключением случаев, предусмотренных пунктом 2 настоящей статьи или иным законом, сделка, нарушающая требования закона или иного правового акта, является оспоримой" (Источник: Гражданский кодекс Российской Федерации, статья 168)

"Сделка, нарушающая требования закона или иного правового акта и при этом посягающая на публичные интересы либо права и охраняемые законом интересы третьих лиц, ничтожна" (Источник: Гражданский кодекс Российской Федерации, статья 168)

Выводы и рекомендации

Основные риски:

1. Признание сделок недействительными - регуляторы могут квалифицировать операции как мнимые или притворные
2. Налоговые доначисления - при несоответствии цен рыночным уровням
3. Нарушение антимонопольного законодательства - если сделки подпадают под критерии экономической концентрации
4. Нарушение законодательства о противодействии легализации доходов - быстрые операции между аффилированными лицами

Рекомендации:

1. Подготовить экономическое обоснование целесообразности каждой сделки
2. Установить рыночные цены по всем операциям и документально подтвердить их
3. Соблюсти корпоративные процедуры одобрения крупных сделок и сделок с заинтересованностью
4. Раскрыть информацию о бенефициарном владении в соответствии с требованиями законодательства
5. Рассмотреть временной разрыв между сделками для снижения рисков
6. Проконсультироваться с адвокатом для оценки необходимости получения предварительных разрешений регуляторов

Операции между аффилированными лицами требуют особой тщательности в документальном оформлении и обосновании экономической целесообразности.